¿Cuáles son los tipos de fondos indexados?
La clasificación de los fondos indexados es la siguiente:
1. Clasificación según categorías de activos
Según las diferentes categorías de activos, podemos dividir los fondos indexados en Acciones. fondos indexados, fondos indexados de materias primas, fondos indexados de bonos, etc.
1. Fondo de índice bursátil: Es un tipo de fondo que sigue la tendencia del índice bursátil. Por ejemplo, rastrea fondos de tipo indexado como CSI 300, CSI 500, índice de dividendos y directorios pequeños y medianos.
2. Fondo de índice de materias primas: es un tipo de fondo que rastrea la tendencia del índice de materias primas. Por ejemplo, fondos que rastrean tipos de índices como el oro, la plata y el petróleo crudo.
3. Fondo indexado de bonos: Es un tipo de fondo que sigue la tendencia del índice de bonos. Por ejemplo, fondos que rastrean tipos de índices como bonos del tesoro a 10 años, bonos del tesoro a 5 años y bonos de crédito.
2. Clasificar según la representatividad del índice
Entre todos los fondos indexados, el que todo el mundo suele entrar en contacto es el fondo indexado de acciones. Si estos índices bursátiles se subdividen, podemos subdividir estos fondos de índices bursátiles en índices integrales, índices de base amplia e índices de base estrecha.
1. Índice compuesto: este tipo de índice refleja la tendencia general de todas las acciones. Por ejemplo, el conocido índice compuesto de Shanghai es un índice que refleja el desempeño de todas las acciones en la Bolsa de Shanghai.
2. Índice de base amplia: este tipo de índice selecciona el índice subyacente de todo el mercado. No favorece una determinada industria o un determinado tema, como el índice CSI 300 y el índice CSI 500. Índice, etc. ?
3. Índice de base estrecha: este tipo de índice selecciona el índice subyacente de un rango específico, como índice industrial (índice farmacéutico, índice de consumo), índice temático (índice de protección ambiental, índice de pensiones, Un índice de la Franja y la Ruta) espere.
3. Clasificación basada en métodos de negociación
Los fondos indexados son los mismos que otros fondos públicos. Según los diferentes métodos de negociación, también se pueden dividir en fondos indexados cerrados y abiertos. Fondos indexados, entre los cuales los fondos indexados abiertos incluyen fondos indexados ordinarios, índices ETF y fondos LOF.
En pocas palabras,
1. Si solo se puede negociar en la bolsa, es un fondo ETF si solo se puede; negociarse en el mercado extrabursátil, es un fondo ETF, es decir, un fondo indexado ordinario;
3. Si se puede negociar tanto en el mercado extrabursátil como en el mercado, entonces es un fondo LOF.
4. Clasificación basada en estrategias de inversión
Al rastrear las diferencias en las estrategias de inversión de los fondos indexados, podemos dividir los fondos indexados en fondos indexados que se replican completamente y fondos indexados mejorados.
1. Fondo indexado totalmente replicable: es un fondo que toma las acciones que siguen el índice como objeto de inversión y construye una cartera de inversiones comprando la totalidad o parte de las acciones que componen el índice. y se esfuerza por obtener los mismos rendimientos que los que siguen el índice.
2. Fondo indexado mejorado: se basa en el índice de seguimiento original y mediante la gestión activa del administrador del fondo (como utilizar una pequeña parte de los fondos para seleccionar acciones, comprar nuevas acciones, etc. ), y luego espera poder fondos que proporcionen rendimientos más altos que el índice original.
Lo que hay que recordar aquí es que, aunque el propósito de los fondos indexados mejorados es obtener rendimientos superiores a los del índice original, en la operación real, debido a varios factores inciertos (como el tamaño del fondo, la actividad gestión Si es realmente eficaz, etc.), por lo que este tipo de fondo no necesariamente supera el rendimiento del índice.