Cómo calcular el indicador del factor de pequeña capitalización

El método de cálculo del indicador del factor de pequeña capitalización de mercado es el siguiente:

La idea de cálculo del factor:

1 Calcular los datos según la fecha y la variable ficticia del factor. (1 significa pequeña capitalización de mercado, 0 significa gran capitalización de mercado) Grupo.

2. Calcular el peso de cada empresa del grupo en función del valor de mercado.

3. Si la agrupación de variables ficticias es 1 (prueba de que la capitalización de mercado es pequeña), entonces sume los rendimientos según las ponderaciones.

4. Añade estos datos a las dos listas de fecha y pequeña capitalización de mercado. Si la agrupación de variables ficticias es 0 (prueba de gran capitalización de mercado).

6. Añade estos datos a la lista de gran capitalización de mercado.

7. Fusionar las tres listas.

8. Realice el cálculo del factor sobre la tasa de retorno de la pequeña capitalización de mercado - la tasa de retorno de la gran capitalización de mercado para obtener el factor. Asimismo, calcule el coeficiente book-to-market.