Cómo escribir indicadores de seguridad para alcanzar el nivel líder internacional
1. El propósito del diseño y la ideología rectora del sistema de indicadores
El desarrollo empresarial se basa en dos ruedas, una es la "ciencia de la gestión" y la otra es el "progreso tecnológico" de mi país. El sistema empresarial moderno se adapta a El proyecto piloto de economía de mercado socialista también encarna estos dos propósitos. El programa piloto de adaptación del sistema empresarial moderno de mi país a la economía de mercado socialista también refleja estos dos propósitos. Sólo siguiendo estos dos principios las empresas pueden lograr el mejor desempeño operativo, establecer la mejor imagen corporativa y tener potencial de desarrollo.
Este sistema de evaluación se esfuerza por evaluar de manera integral el grado de "ciencia de gestión" y "progreso tecnológico" de las empresas, y se esfuerza por reformar el sistema de indicadores de evaluación del gobierno para los resultados operativos de las empresas bajo el sistema económico planificado. En el sistema económico planificado, los derechos de propiedad y gestión de las empresas están altamente concentrados. La tarea principal de las empresas es implementar los indicadores del valor total de la producción emitidos por el Estado. Esto determina que las empresas deben maximizar el valor total de la producción como objetivo principal. de producción y operación, lo que lleva a que las empresas se centren únicamente en el valor de la producción, no en la eficiencia, no en las ventas y no en el aprovechamiento del potencial;
Con la profundización de la reforma del sistema económico, en 1983, el Estado formuló 16 indicadores de eficiencia económica para empresas industriales, y en 1992, formuló 6 sistemas de indicadores de eficiencia económica, que en ese momento desempeñaban un papel en la promoción. empresas para mejorar su desempeño económico El papel de la eficiencia y el nivel de gestión. En 1993, el estado reformó el sistema de contabilidad financiera, promulgó e implementó los "Principios financieros generales" y las "Normas de contabilidad", implementó un nuevo sistema tributario y estableció un nuevo sistema tributario. Nuevo sistema fiscal y establecimiento gradual de un sistema empresarial moderno. Estas importantes medidas han provocado cambios importantes en los indicadores estadísticos, indicadores financieros, relaciones de propiedad, etc. de las empresas. El sistema de indicadores original del gobierno para evaluar los resultados operativos de las empresas ya no ha podido guiar o evaluar a las empresas. Ante la nueva situación, existe una necesidad urgente de diseñar un nuevo sistema de indicadores para realizar una evaluación objetiva, justa y completa de las empresas, a fin de fortalecer la orientación macro, la orientación y el comportamiento de gestión del gobierno para las empresas, y establecer un sistema empresarial que sea propicio para que las empresas alcancen sus objetivos. El gobierno proporciona orientación macroeconómica a las empresas, orienta sus operaciones comerciales y establece un mecanismo de autodisciplina para las empresas.
Creemos que bajo el sistema de economía de mercado, las empresas son sujetos de mercado independientes y sujetos de intereses. El objetivo de las empresas debe ser aumentar continuamente las ganancias de la empresa a través de operaciones razonables y teniendo en cuenta el valor temporal de los fondos y. Recompensas por riesgo La riqueza y la maximización del valor corporativo son los principios rectores para el diseño de este sistema de índices de evaluación.
Este conjunto de sistemas de indicadores captura la idea central de que, en el sistema de economía de mercado, el objetivo fundamental de las empresas es buscar la maximización de su propio valor, rompiendo el sistema de indicadores original que trata a las empresas no como entidades legales independientes. pero a medida que los departamentos gubernamentales han implementado evaluaciones estandarizadas de las unidades presupuestarias de base, el indicador central de evaluación ha pasado de la ganancia de capital y la tasa impositiva a la tasa de interés de los activos netos, y el enfoque de la evaluación ha pasado del grado de evaluación. la realización de los objetivos administrativos de la empresa hasta si la empresa tiene su "base". El foco de la evaluación ha pasado del grado de realización de los objetivos administrativos de la empresa a si la empresa tiene las cualidades integrales de "funcionamiento independiente, responsabilidad por las pérdidas y ganancias, autodisciplina y autodesarrollo". No solo evalúa los beneficios económicos inmediatos y las operaciones de capital de la empresa, sino que también considera el pago futuro de la deuda y el desarrollo posterior de la empresa.
El método de configuración y evaluación del sistema de indicadores
Resumimos el valor de una empresa en cuatro capacidades, a saber, la capacidad de obtener ganancias (rentabilidad) y la capacidad de operar fondos ( capacidades operativas) ), la capacidad de pagar la deuda (solvencia de la deuda) y la capacidad de desarrollo posterior (capacidad de desarrollo), y evaluar integralmente el estado operativo de la empresa a través del grado de realización de estas capacidades.
Entre estas cuatro capacidades, la rentabilidad es la expresión concentrada del nivel de gestión empresarial y los resultados operativos. También es la fuente y destino de las otras tres capacidades, y ocupa la posición más importante en todo el sistema. La solvencia de la deuda refleja no sólo el nivel de riesgos comerciales de una empresa, sino también la capacidad de una empresa para utilizar sus pasivos para realizar actividades comerciales. La capacidad operativa refleja la velocidad de rotación del capital de una empresa y es una manifestación del nivel de utilización del capital. Las capacidades de desarrollo reflejan la fuerza de desarrollo de una empresa y son la base para su supervivencia y desarrollo futuros.
Para calibrar científicamente las cuatro capacidades de una empresa, seleccionamos 12 ratios de 30 datos financieros y datos estadísticos de la empresa para formar este sistema.
Utilizamos el margen de beneficio del activo neto, el margen de beneficio de capitalización y el margen de beneficio de gastos para expresar la rentabilidad de la empresa.
La tasa de interés del activo neto es igual a la relación entre el beneficio neto y los activos totales promedio, que representa los ingresos generados por el uso de todo el capital por parte de la empresa. Este ratio es el indicador central para evaluar la rentabilidad corporativa y el indicador del alma de todo el sistema.
La tasa de ganancia del capital es la relación entre las ganancias totales después de impuestos y el capital total, que refleja la rentabilidad de todo el capital invertido por los inversores en la empresa.
La tasa de beneficio de costos es la relación entre el beneficio total después de impuestos y el costo total, es decir, la relación entre lo que gana la empresa y lo que consume. Refleja de manera integral la relación entre los insumos de la empresa. y producción en un período de tiempo determinado.
Estos tres indicadores ilustran respectivamente la eficiencia en la asignación de recursos de la empresa, los rendimientos de los inversores y los niveles de insumo-producto. En conjunto, reflejan de manera integral la rentabilidad de la empresa.
Utilizamos el ratio activo-pasivo, ratio circulante y ratio rápido para expresar la solvencia de la empresa.
La relación activo-pasivo es la relación entre el pasivo total y el activo total, lo que indica la proporción de pasivos respecto de todos los activos. No solo refleja quién asume los riesgos comerciales de la empresa, sino que también refleja la capacidad de la empresa. utilizar fondos proporcionados por los acreedores para realizar actividades operativas. Este ratio es un indicador básico de solvencia.
El ratio circulante es el ratio entre el activo circulante total y el pasivo circulante total. Se utiliza para evaluar la capacidad de la empresa para convertir los activos circulantes en efectivo para pagar los pasivos circulantes antes de que venzan las deudas a corto plazo.
Razón rápida es igual a la relación entre (activos corrientes e inventarios) y pasivos corrientes. Se utiliza para evaluar la capacidad de los activos corrientes de la empresa para utilizarse para pagar los pasivos corrientes de forma inmediata. relación, puede Refleja mejor la liquidez de los activos circulantes de una empresa.
Estos tres índices, en conjunto, pueden reflejar la solvencia a largo plazo, la solvencia a corto plazo y la solvencia inmediata de la empresa, y describen de manera más completa los riesgos operativos de la empresa.
Utilizamos la relación entre capital de trabajo y activos totales, tasa de rotación de activos fijos y tasa de rotación de activos corrientes (tasa de rotación de cuentas por cobrar, tasa de rotación de inventario) para reflejar las capacidades operativas de la empresa.
La relación entre el capital de trabajo y los activos totales es la relación entre la diferencia entre los activos corrientes y los pasivos corrientes y los activos totales promedio, que refleja si el capital de trabajo de la empresa puede mantener el funcionamiento normal de las actividades operativas. Esta relación es un indicador fundamental de las capacidades operativas.
La tasa de rotación de activos fijos es la relación entre los ingresos por ventas netos y los activos fijos netos promedio, lo que refleja la eficiencia de utilización de los activos fijos.
La rotación de activos corrientes es la relación entre las ventas netas y el activo corriente total promedio. Para reflejar más fielmente el funcionamiento de los activos circulantes de la empresa, utilizamos una combinación de dos indicadores, la tasa de rotación de cuentas por cobrar y la tasa de rotación de inventario, para reemplazar este índice.
La tasa de rotación de cuentas por cobrar es la relación entre los ingresos por ventas netos y el saldo promedio de las cuentas por cobrar. Refleja la velocidad a la que las cuentas por cobrar se convierten en efectivo e indica la eficiencia del cobro.
La tasa de rotación del inventario es igual a la relación entre el costo de ventas y el saldo promedio del inventario. Es una relación importante para medir si el inventario es razonable y la solidez de la capacidad de ventas de la empresa.
Utilizamos la productividad laboral de todos los empleados, los beneficios económicos del progreso tecnológico y la tasa de crecimiento de los activos netos para reflejar las capacidades de desarrollo de una empresa.
La productividad laboral total es la relación entre el valor agregado industrial en un período determinado y el número promedio de empleados en el mismo período, lo que refleja la eficiencia del consumo de mano de obra viva de la empresa. Este indicador es el indicador central para medir las capacidades de desarrollo.
Los beneficios económicos del progreso tecnológico se refieren a la relación entre la tasa de crecimiento del valor añadido actual de una empresa y la tasa de crecimiento de sus activos totales. Este ratio puede determinar si una empresa está creciendo de forma intensiva o extensiva.
La tasa de crecimiento de los activos netos es igual a la relación entre (activos netos al final del período y activos netos al comienzo del período) y activos netos al comienzo del período. Este ratio refleja la preservación y valorización de los activos de la empresa.
El método de evaluación de este sistema de evaluación se forma sobre la base del análisis, comparación, selección y síntesis de los métodos de evaluación tradicionales. Sus características principales son el "análisis de ratios y la evaluación de la puntuación total".
Para cada índice, nos referimos a los estándares internacionales, los estándares de la industria y los estándares presupuestarios para determinar el valor estándar que debe alcanzar en función del grado de realización de cada índice por parte de la empresa, determinamos la puntuación del índice. La puntuación total se establece en 100. puntos, en una escala de 0 a 100. Cuanto mayor sea la puntuación, mejor será el desempeño empresarial de la empresa.
Para visualizar los resultados de la evaluación y facilitar que los no profesionales comprendan y acepten los resultados de la evaluación, además del método de evaluación de la puntuación total, también utilizamos gráficos de radar, histogramas y texto en este método de diagnóstico del sistema. Esto es más adecuado para que los departamentos gubernamentales realicen análisis de políticas macro y la gestión corporativa realice una autoevaluación de las empresas.
3. Varios avances en el sistema de indicadores
Desde un punto de vista técnico, este sistema de indicadores tiene principalmente los siguientes avances: Primero, este sistema elimina la tasa del impuesto al capital como La base. El modelo central tradicional de evaluación empresarial ya no está limitado por la inspección y evaluación de las empresas y la implementación de la intervención administrativa, sino que se basa en las condiciones económicas del mercado y se guía por el comportamiento de las empresas para evaluar de manera integral las cualidades básicas de las mismas. empresas.
La razón por la que se elige el rendimiento sobre los activos netos como indicador central es un requisito inevitable para maximizar el valor corporativo. Según la fórmula para calcular el valor total de una empresa en condiciones de economía de mercado, el valor total de una empresa es directamente proporcional a su beneficio neto anual, por lo que es la condición principal para que una empresa maximice su valor.
El segundo es aprender de las fortalezas de los demás y esforzarse en formar las propias características.
En términos del método de análisis, las fortalezas del método de análisis de ratio internacional se heredan; en términos del método de puntuación, la puntuación de eficacia se combina con la evaluación de la puntuación total, lo que no solo resuelve las debilidades del total; método de evaluación de puntajes, pero también supera la eficacia. La debilidad de "cuanto mayor sea el índice, mejor" es contraria al concepto de maximización de ganancias en economía. defecto.
Los ratios, la terminología, las fuentes de datos, etc. utilizados en el sistema de evaluación adoptan indicadores financieros y estadísticos reconocidos internacionalmente e informes estandarizados, evitando diferencias en la comprensión que obstaculicen la promoción del sistema de indicadores.
El tercero es esforzarse por combinar la teoría con la práctica e integrar la práctica nacional con los estándares internacionales para garantizar que los resultados de la evaluación reflejen más fielmente la situación real de la empresa.
Los "Principios generales de finanzas" establecen ocho índices para evaluar las empresas industriales. Hemos adoptado siete de ellos y hemos realizado los suplementos necesarios sobre esta base, lo que está en línea con la práctica internacional y tiene en cuenta las condiciones nacionales de China. .
Tasa del impuesto sobre las ganancias sobre las ventas. Debido a la reforma del sistema tributario, el impuesto al valor agregado, que representa la mayor proporción de los ingresos tributarios, se ha convertido de un impuesto sobre el precio a un impuesto extra. impuesto sobre el precio. Por lo tanto, esta tasa impositiva ya no puede reflejar la compensación de la empresa por los costos y gastos a través del negocio de ventas. El nivel de ingresos netos creados, no lo adoptamos.
La relación entre capital de trabajo y activos totales es la primera de su tipo en China. Hasta cierto punto, esta relación ayuda a explicar la causa fundamental de las actuales limitaciones financieras de las empresas y orienta a los departamentos macroeconómicos a cambiar sus conceptos. Sólo cuando una empresa realmente genera excedente operativo puede tener una fuente estable de capital de trabajo y tener capacidades de pago normales. Si la empresa no tiene la correspondiente función de "generación de sangre", no importa cómo inyecte fondos, no ayudará. y viceversa, no sólo el crédito bancario es seguro, sino que no garantizarlo supondrá una pesada carga para la empresa. Al mismo tiempo, este ratio también es una buena limitación para las empresas cuya contabilidad de beneficios económicos es inexacta. Las empresas obtienen ganancias falsas y pérdidas reales de ganancias, que tienen poco impacto en la cantidad de activos y pasivos corrientes. Sin embargo, si las pérdidas potenciales de una empresa deben cubrirse con préstamos, la cantidad de capital de trabajo inevitablemente disminuirá, exponiendo así las verdaderas capacidades operativas de capital de la empresa.
En cuarto lugar, incorporar más plenamente los principios de "rigor" y "búsqueda de la verdad", a fin de garantizar que "el diseño tenga una base, los datos tengan una fuente y los resultados tengan una verificación". " A principios de mayo de 1994, llevamos a cabo una investigación exhaustiva de las empresas grandes y medianas de la provincia. A principios de mayo de 1994, enviamos una serie de cuestionarios a empresas grandes y medianas de toda la provincia, que cubrían 180 puntos de datos en siete aspectos. Un total de 1.132 empresas grandes y medianas completaron el cuestionario. Organizamos esfuerzos para ingresar todos los datos en la computadora y archivarlos. Esta base de datos de 180.000 entradas fue la fuente de datos original a partir de la cual comenzó nuestro trabajo. En julio entregamos todos los informes estadísticos anuales de 1.357 empresas grandes y medianas de la provincia para su posterior análisis e investigación. En agosto, informamos los resultados de la evaluación a las oficinas industriales provinciales pertinentes y a los comités económicos y comerciales municipales, pidiéndoles que verificaran la coherencia de los resultados de la evaluación.
A juzgar por los resultados de la retroalimentación, a excepción de las empresas con informes de datos inexactos, los resultados de la evaluación son básicamente consistentes con las condiciones operativas reales de las empresas, lo que confirma la confiabilidad de este sistema de evaluación.
IV.Cómo los departamentos económicos integrales y las empresas llevan a cabo actividades de evaluación integral.
Para evaluar el funcionamiento de las empresas de manera más precisa y conveniente, hemos diseñado un sistema de evaluación como este. Al utilizar el software, las empresas pueden obtener la puntuación completa de la empresa, los resultados de la evaluación, los histogramas, los gráficos de radar y los resultados de diagnóstico correspondientes y las medidas de mejora siempre que introduzcan periódicamente 31 datos relevantes en la computadora.
Economía
El departamento económico integral puede cargar periódicamente los datos operativos de sus empresas subordinadas y utilizar la versión completa de este software de aplicación de evaluación integral para calcular fácilmente la evaluación integral de la región. y departamento, de la que se deriva la correspondiente tabla de análisis económico y las correspondientes medidas de diagnóstico.
En resumen, creemos que la promoción de este sistema de índices de evaluación desempeñará un papel positivo en la mejora de la calidad de las empresas, la mejora del nivel de gestión empresarial, la promoción de las empresas para que aprovechen su propio potencial y la implementación de estrategias. gestión de todo el proceso de producción y operación, produciendo mayores beneficios sociales.
Apéndice: Métodos de cálculo, valores estándar y ponderaciones de puntuación para los 12 indicadores de evaluación empresarial
Métodos de cálculo de ítems, valores estándar y estándares internacionales
Puntuación ponderaciones
Beneficio
Beneficio
Capacidad de producción
Impulso
(1) Tasa de beneficio neto activos = beneficio después de impuestos
Activos totales/activos promedio totales
0,05
0,0816
(2) Tasa de beneficio del capital = total después -beneficio fiscal/capital total
0.150.188
(3) Margen de beneficio de costos y gastos = beneficio total después de impuestos
Beneficio total/coste total y Gastos
0,07
0,108
Servicios
Pasivos
Capacidad
Energía
(1) Relación activo-pasivo = pasivo total/activo total
Activos totales
0,30~0,600,30~0,6012
( 2) Ratio circulante = activos circulantes totales / pasivos totales circulantes
1,50~2.501.50~2.501.50